La chasse aux stops (ce que c’est et pourquoi elle se produit)
Vous l’avez sans doute déjà vécu : le prix fait un pic juste au-delà de votre stop loss, vous sort du trade, puis part dans la direction que vous attendiez. C’est ce qu’on appelle une chasse aux stops (stop hunt). Comprendre pourquoi cela se produit vous aidera à mieux placer vos stops et à perdre moins d’argent.
Avertissement sur les risques : Ce contenu est fourni à des fins éducatives uniquement et ne constitue pas un conseil financier. Le trading forex comporte des risques et vous pouvez perdre de l’argent.
Qu’est-ce qu’une chasse aux stops ?
- Le prix dépasse un niveau évident où beaucoup de traders ont placé leur stop loss.
- Ces stops se déclenchent tous en même temps, ce qui crée une rafale d’ordres.
- Le prix se retourne ensuite et part dans la direction opposée.
- On a l’impression que le marché savait où était votre stop. En réalité, il est allé chercher l’endroit où les ordres étaient le plus concentrés.
Pourquoi les chasses aux stops se produisent (sans théorie du complot)
- Un placement des stops prévisible : quand un niveau est évident, beaucoup de traders placent leur stop au même endroit. Cela crée une réserve d’ordres.
- La mécanique du flux d’ordres : les gros acteurs ont besoin de liquidité pour exécuter leurs grosses positions. Déclencher des stops regroupés leur fournit cette liquidité.
- La structure de marché : le prix teste naturellement les bords des ranges et des niveaux. Parfois, il va un peu trop loin.
- Ce n’est pas votre broker qui vous chasse. Sur les paires majeures, les brokers pour particuliers ne contrôlent pas la direction du prix.
Où les chasses aux stops sont les plus fréquentes
- Juste sous les supports évidents.
- Juste au-dessus des résistances évidentes.
- Au-delà des sommets et creux de swing récents.
- Sur les chiffres ronds comme 1.1000, 1.0500 ou 150.00.
- Pendant les périodes de faible liquidité, comme la session asiatique pour EUR/USD, les jours fériés ou juste avant une annonce majeure.
Comment protéger vos stop loss
- Placez votre stop un peu plus loin que le niveau évident. Ajoutez une marge de 5 à 15 pips.
- Utilisez des zones plutôt que des niveaux exacts dans votre analyse.
- Réduisez votre taille de position si vous avez besoin d’un stop plus large. Même risque en dollars, plus de marge.
- Évitez de placer vos stops pile sur les chiffres ronds. Au lieu de 1.1000, utilisez 1.0985 ou 1.1015.
- Acceptez que certains stops soient touchés quoi que vous fassiez. Cela fait partie du trading.
Ce que vous ne devez PAS faire
- Ne supprimez pas votre stop loss. Une chasse aux stops qui ne se retourne pas transformera une petite perte en grosse perte.
- Ne tradez pas sans stop. C’est ainsi que des comptes se font vider.
- N’accusez pas le broker. Si vous tradez des paires majeures chez un broker régulé, le prix vient du marché réel.
- N’élargissez pas votre stop au point qu’une seule perte efface cinq trades gagnants.
- Ne reprenez pas position immédiatement après avoir été stoppé. Réévaluez d’abord la situation.
Erreurs courantes
- Voir une chasse aux stops dans chaque mouvement qui va contre vous. Parfois, vous avez simplement tort.
- Utiliser un stop très serré, puis se plaindre des chasses aux stops. Les stops serrés sont touchés par le bruit normal du marché.
- Faire du revenge trading après avoir été stoppé. Acceptez la petite perte et passez à autre chose.
- Passer plus de temps à lire des théories du complot qu’à améliorer votre stratégie et votre gestion du risque.
